Інвестиції в стартапи

При прочитанні бізнес-новин неможливо пройти повз прикладів успішних інвестицій в стартапи. Цікаво, що не кожний з таких проектів на перший погляд здається перспективним в плані отримання прибутку. Звичайно, найбільше інвестування в стартапи, в тому числі і без бюджету, процвітають великі корпорації. Це цілком зрозуміло, у них ширші фінансові можливості, кожен крок прораховує цілий аналітичний штаб. Приватні інвестори позбавлені таких інструментів, але деяким все одно вдається досягати успіху на цьому ринку.

Способи здійснення інвестицій в стартапи

  • Вкладення через краудінвестиційні платформи. Віддачею в цьому випадку можуть бути відсотки з доходів (роялті), повернення інвестицій з відсотками (народне кредитування), частка компанії (акціонерний краудинвестинг). Такий вид інвестування грошей в стартапи зручний для початківців, тому що є можливість підтримати відразу кілька ідей невеликими сумами, щоб набратися досвіду. Але в таких проектів висока ймовірність зовсім не відбутися, до того ж в Росії дуже розпливчасте законодавство, яке описує такі відносини. Тому гарантії можна одержати тільки при участі в акціонерному капіталі підприємства.
  • Бізнес-ангел. Ця модель передбачає регулярне вкладення коштів за частку або знижку на придбання акцій у наступному етапі. Зазвичай мова йде про 50-300 тисячах доларів, причому може підтримуватися і стартап без бюджету на прототип продукту. Це підвищує ризики, тому досвідчені ангели фінансують кілька проектів в цілях диверсифікації. До того ж потрібно гарне знання про обраної ніші, щоб мати можливість грамотної оцінки проекту.
  • Клуби. У цьому випадку клуб шукає проект за заявкою, просячи за це комісію, інвестор може контролювати весь процес і економити свій час. Варіант зручний для спільного вкладення грошей, початківець інвестор може взяти участь у перспективному проекті за невелику суму. Ризик у можливості недобросовісності клубу, який буде намагатися збільшити кількість угод за рахунок зниження вимог до проектів.
  • Передача коштів венчурного фонду. Від інвестора вимагається лише справно платити комісію, всім іншим займаються фахівці. Мінусом є погана розвиток цього типу інвестування, підприємств, що показали кілька циклів успішних вкладень, у нас практично немає. Часто і самі фонди ставлять серйозні умови для новачків, поріг зазвичай становить близько 500 тисяч доларів.
  • Власний венчурний фонд. При наявності 10 мільйонів доларів, можливості утримання команди і оренди офісу можливе створення свого фонду. Їх цікавлять зазвичай більш підготовлені проекти, причому тільки третина з них може принести віддачу. Ризики тут вище за все, але і прибуток при успішності інвестицій в стартапи буде великий. Складнощів на цьому шляху чимало все із-за тієї ж нерозвиненості цього напряму в нашій країні.

Пошук стартапів для інвестування

Якщо ви відомі або є учасником клубу, піклуватися про пошук проектів не доведеться, для інших помічниками стануть наступні інструменти.

База стартапів. Тут можна сортувати проекти по нішах, прочитати гарний опис і порівняти різні варіанти. До того ж заявки проходять хоча б мінімальну модерацію.
Відкриті бази даних. У них можна знайти проекти, які вже заслужили увагу інвесторів, тому можна детально переглянути всі операції.

Конкурси. Журі та висока конкуренція дозволяє дійти до кінця сильним командам, які користуються увагою інвесторів.
Акселератори. Це програми, спрямовані на швидке вирощування проекти з ранніх стадій до моменту, коли вони стануть цікаві інвесторам. Випускники таких програм зазвичай сильніше інших проектів, так як вони вже пройшли кілька етапів відбору.

Щоб інвестиції були успішними, потрібно мати ще й хоча б мінімальної базою знань, навіть якщо ви плануєте стати частиною клубу. Тому варто задуматися про проходження курсів або самостійному вивченні матеріалів по темі.

Посилання на основну публікацію